Frax Finance Explore le Fonds de BlackRock pour de Nouvelles Réserves de Stablecoins

La communauté de Frax Finance vote sur l'adoption du BUIDL de BlackRock pour un nouveau stablecoin

L'écosystème de la finance décentralisée (DeFi) connaît un développement significatif alors que la communauté de Frax Finance a lancé un vote pour adopter le fonds de liquidité numérique institutionnel USD de BlackRock Ltd, communément connu sous le nom de BUIDL, comme actif de réserve pour son stablecoin proposé, le Frax USD (frxUSD).

Détails du processus de vote

Le processus de vote a débuté le 26 décembre et a obtenu un soutien unanime de la part des détenteurs de jetons du protocole décentralisé Frax Finance. Cette réponse reflète un fort consensus parmi les membres de la communauté sur les avantages potentiels associés à l'intégration du BUIDL de BlackRock dans le Frax USD. La période de vote devrait se conclure le 1er janvier 2025.

Avantages énoncés dans la proposition

La proposition, ancrée dans des discussions menées par Securitize, une plateforme spécialisée dans la tokenisation d'actifs réels, met en évidence plusieurs avantages anticipés de cette collaboration. Les principaux avantages incluent :

• Création d'opportunités de rendement pour les détenteurs de Frax USD.
• Liquidité améliorée et options de transfert.
• Réduction du risque de contrepartie grâce à la réputation établie de BlackRock.

De plus, la proposition vise à combler le fossé entre la finance traditionnelle et la DeFi, mettant en avant une tendance croissante à intégrer des instruments financiers conventionnels dans des infrastructures décentralisées.

Actifs réels comme pont

Un membre de la communauté, connu sous le nom d'achaffee, a souligné le rôle significatif que peuvent jouer les actifs réels tokenisés (RWA) dans l'établissement de connexions entre les deux domaines. Achaffee a souligné que de nombreuses entités décentralisées, y compris les DAO et divers protocoles DeFi, ont lancé des demandes publiques de propositions (RFP) ces derniers mois pour explorer des stratégies efficaces d'amélioration de leurs trésoreries et de sécurisation de leurs stablecoins avec des RWA. Cette évolution met en évidence un changement critique dans la façon dont les organisations décentralisées choisissent de gérer leurs actifs financiers et de poursuivre des collaborations intersectorielles.

Performance du BUIDL de BlackRock

Lancé le 15 mars, le BUIDL a fait des progrès impressionnants, dépassant les 500 millions de dollars d'actifs sous gestion (AUM) en seulement quatre mois après son lancement. Le fonds fonctionne avec un ancrage 1:1 au dollar américain, offrant aux investisseurs des dividendes accumulés quotidiennement répartis mensuellement grâce à sa collaboration avec Securitize. Notablement, le BUIDL alloue principalement ses investissements à des titres du gouvernement américain, en accord avec sa stratégie d'investissement à faible risque.

Croissance des fonds de trésorerie tokenisés

Des données récentes compilées par 21Shares et présentées via Dune Analytics révèlent qu'il existe maintenant sur chaîne des fonds de trésorerie tokenisés d'une valeur remarquable de 3,4 milliards de dollars. Cette statistique est indicatrice de l'intérêt croissant et de la demande pour des produits financiers tokenisés, en particulier dans le contexte des stablecoins.

Développement parallèle d'Ethena Labs

Frax Finance n'est pas l'unique acteur explorant les stablecoins soutenus par BUIDL. Ethena Labs, l'équipe derrière le dollar synthétique USDe, a annoncé des plans pour son stablecoin soutenu par BUIDL, désigné sous le nom de USDtb. Annoncé le 26 septembre, l'USDtb est devenu opérationnel le 16 décembre, accumulant une valeur totale verrouillée (TVL) de 89 millions de dollars, selon DefiLlama.

Conclusion

Les développements en cours dans le processus de vote de Frax Finance et l'essor des stablecoins soutenus par BUIDL signalent une étape significative vers la convergence de la finance traditionnelle et décentralisée. À mesure que davantage d'institutions explorent des mécanismes pour intégrer des RWA dans les écosystèmes blockchain, le potentiel d'innovation et de croissance dans le secteur semble illimité.